Ce qui me confond, ce n'est pas la perte de 50 millions de dollars. C'est l'exécution. Si vous déplacez ce genre de montant : • Pourquoi échanger directement via une interface utilisateur ? • Pourquoi ne pas utiliser un bureau de trading ou un OTC ? • Pourquoi ne pas vérifier d'abord la profondeur de liquidité et la distribution des LP ? À cette échelle, le slippage n'est pas un détail mineur. Et tout le monde dans le DeFi sait que les bots MEV et sandwich existent spécifiquement pour exploiter les gros échanges. Normalement, les baleines qui achètent des montants comme celui-ci : • divisent l'ordre • utilisent des bureaux RFQ / OTC • ou acheminent la liquidité manuellement à travers plusieurs pools Donc, la vraie question n'est pas seulement "pourquoi le routage était-il mauvais ?" C'est Pourquoi un ordre de 50 millions de dollars a-t-il été exécuté comme un échange de détail ?